Комплаєнс-ризик управління кредитоспроможністю в забезпеченні самодостатнього розвитку бізнесу в Україні

Олена Григорівна Денисюк; Олександр Володимирович Панічук

doi:10.26642/ema-2024-4(110)-31-40

Автор(и)

Олена Григорівна Денисюк Державний університет «Житомирська політехніка», Україна http://orcid.org/0000-0003-2108-7347
Олександр Володимирович Панічук Державний університет «Житомирська політехніка», Україна

DOI:

https://doi.org/10.26642/ema-2024-4(110)-31-40

Ключові слова:

комплаєнс, ризик, кредитоспроможність, самодостатність, розвиток бізнесу

Анотація

Дослідження присвячено проблемам забезпечення ефективності управління кредитоспроможністю українського бізнесу, який залучає значні фінансові ресурси для формування необхідних для господарювання активів на умовах боргових зобов’язань. Визначено, що кредитоспроможність відіграє вирішальну роль у надходженні інвестицій для відновлення країни і забезпечення досягнення цілей сталого розвитку. Кризові тенденції в національній економіці, які посилюються повномасштабною війною на території України потребують поліпшення платіжної дисципліни підприємств у сфері формування тактичних, оперативних і стратегічних їх відносин з дебіторами і кредиторами. Окреслено і вирішено основні проблеми поняття «кредитоспроможності» на науковому і професійному рівнях. На основі кореляційно-регресійного аналізу обґрунтовано модель впливу факторів на кредитоспроможність. В основі управління кредитоспроможністю українського бізнесу лежать рівень економічної автономії середовища функціонування підприємства, тривалість операційного циклу перетворення залишків активів через технологічний процес у грошові кошти, стан управління дебіторською заборгованістю як оптимізація її частки в оборотних активах та рівень оптимізації відносин підприємства з покупцями і кредиторами як відношення дебіторської і кредиторської заборгованості. Запропоновано заходи щодо поліпшення ефективності управління кредитоспроможністю по кожному фактору на основі заходів комплаєнс-ризику.

Посилання

Baesens, B., Van Gestel, T., Viaene, S. et al. (2003), «Benchmarking state-of-the-art classification algorithms for credit scoring», Journal of the Operational Research Society, Vol. 54, pp. 627–635.

Caplinska, A. and Tvaronavičienė, M. (2020), «Creditworthiness place in credit theory and methods of its evaluation», Entrepreneurship and Sustainability Issues, Vol. 7, No. 3, pp. 2542–2555, doi: 10.9770/jesi.2020.7.3(72).

Das, S. (2014), «Creditworthiness Measures the Efficiency of Cash Management – A Study on IT Sector», Journal of Commerce and Accounting Research, Vol. 3, No. 4, [Online], available at: http://surl.li/qhlwgl

Feng, D., Gourieroux, C. and Jasiak, J. (2008), «The ordered qualitative model for credit rating transitions», Journal of Empirical Finance, Vol. 15, No. 1, pp. 111–130.

Ilić, M., Saković, D. and Stanišić, M. (2019), «Development of companyʼs creditworthiness analysis model based on the characteristics of the national market», Industrija, Vol. 47, pp. 7–25, doi: 10.5937/industrija47-17666.

Lessmann, S., Baesens, B., Seow, H. and Thomas, L.C. (2015), «Benchmarking state-of-the-art classification algorithms for credit scoring: An update of research», European Journal of Operational Research, Vol. 247, No. 1, pp. 124–136.

Orgler, Y.E. (1970), «A Credit Scoring Model for Commercial Loans», Journal of Money, Credit and Banking, Vol. 2, No. 4, pp. 435–445, doi: 10.2307/1991095.

«The 17 goals», United Nations Department of Economic and Social Affairs. Sustainable Development, [Online], available at: https://sdgs.un.org/goals

Tsal-Tsalko, Yu. and Moroz, Y. (2018), «Statistical and financial reporting in the system of information resources for assessing the development of business of territorial communities», Scientific Horizons, Vol. 6, No. 69, pp. 36–46.

Zenzerović, R. (2011), «Credit scoring models in estimating the creditworthiness of small, medium, and big enterprises», Croatian Operational Research Review, Vol. 2, No. 1, pp. 143–157.

Berest, M.M. and Vodolazhenko, M.V. (2021), «Utochnennia zmistu poniat “likvidnist” ta “platospromozhnist”», Determinanty ta imperatyvy rozvytku finansovoi arkhitektury Ukrainy, zbirnyk materialiv Mizhnarodnoi naukovo-praktychnoi internet-konferentsii, 22 kvitnia, Lutsk, [Online], available at: http://surl.li/pwqlgw

Herbich, L. and Netrebchuk, L. (2020), «Kredytosprozhnist silskohospodarskykh pidpryiemstv», Scientia Fructuosa, Vol. 133, No. 5, pp. 88–101, [Online], available at: https://journals.knute.edu.ua/scientia-fructuosa/article/view/752

Kravchuk, A.V. and Trusova, N.V., «Likvidnist i platospromozhnist pidpryiemstva», [Online], available at: http://elar.tsatu.edu.ua/bitstream/123456789/14780/1/03.pdf

Kubetska, O.M. and Ostapenko, T.M. (2022), Likvidnist i platospromozhnist pidpryiemstv, monohrafiia, Lotna akademiia Natsionalnoho aviatsiinoho universytetu, 361 р. [Online], available at: http://www.ndekc.lviv.ua/pdf/17.pdf#page=361

Litvinchuk, V.V. and Panichuk, O.V. (2023), «Upravlinnia kredytosprozhnistiu pidpryiemstva: oblikovyi aspekt formuvannia pokaznykiv ta ryzyky upravlinskoho obliku borzhnykiv banku», Efektyvna ekonomika, No. 8, [Online], available at: https://www.nayka.com.ua/index.php/ee/article/view/2023/2046

Tsentralna spilka spozhyvchykh tovarystv Ukrainy (2006), Metodychni rekomendatsii z analizu i otsinky finansovoho stanu pidpryiemstv, [Online], available at: https://zakon.rada.gov.ua/rada/show/v0006626-06#Text

Verkhovna Rada Ukrainy, Mizhnarodnyi standart bukhhalterskoho obliku 1 (МСБО 1). Podannia finansovoi zvitnosti, [Online], available at: https://zakon.rada.gov.ua/laws/show/929_013#Text

Moroz, Yu.Yu. and Panichuk, O.V. (2023), «Formuvannia platizhnykh aktyviv pry otsiniuvanni kredytosprozhnosti pidpryiemstva: vyznannia ta oblikovo-analitychnyi aspekt», Investytsii: praktyka ta dosvid, No. 23, [Online], available at: https://nayka.com.ua/index.php/investplan/article/view/1320

Novichenko, L. (2022), «Platospromozhnist subiekta hospodariuvannia: sutnist, ekonomichnyi analiz ta napriamy pidvyshchennia», Naukovi perspektyvy, No. 3 (21).

Akademichnyi tlumachnyi slovnyk ukrainskoi movy, ofitsiinyi sait, [Online], available at: https://sum.in.ua/

Derzhavna sluzhba statystyky Ukrainy, ofitsiinyi sait, [Online], available at: https://www.ukrstat.gov.ua/

Pohryshchuk, H.B. and Voloshchuk, R. (2020), «Kredytosprozhnist pozychalnyka: zmist i kryterii otsinky», Aktualni problemy rozvytku ekonomiky rehionu, Issue 17, Vol. 1, pp. 191–204.

NBU (2004), Pro kredytuvannia, Polozhennia No. 54 vid 18.02.2004 r., [Online], available at: https://zakon.rada.gov.ua/laws/show/v0246500-95#Text

NBU (2016), Polozhennia pro vyznachennia bankamy Ukrainy rozmіru kredytnoho ryzyku za aktyvnymy bankivskymy operatsiiamy, Postanova No. 351 vid 30.06.2016 r., [Online], available at: https://zakon.rada.gov.ua/laws/show/v0351500-16#Text

Sokolova, L.V. and Salai, M.V. (2021), «Vyznachennia definitsii katehorii «platospromozhnist pidpryiemstva», Suchasni stratehii ekonomichnoho rozvytku: nauka, innovatsii ta biznes-osvita, materialy II Mizhnarodnoi naukovo-praktychnoi konferentsii, in Polozova, T.V. et al. (ed.), 2 lystopada, KhNURE, Kharkiv, pp. 164–166.

Verkhovna Rada Ukrainy (2003), Tsyvilnyi kodeks Ukrainy, Dokument No. 435-IV vid 16.01.2003 r., [Online], available at: https://zakon.rada.gov.ua/laws/show/435-15#Text

Shumylo, O. and Rubashenko, H. (2020), «Sut poniattia “platospromozhnist” pidpryiemstva», Theoretical Foundations of Modern Science and Practice, The XIth International Scientific and Practical Conference, 06–07 April, Melbourne, Australia, 516 p., [Online], available at: http://surl.li/tvfqlc

Список використаної літератури:

Берест М.М. Уточнення змісту понять «ліквідність» та «платоспроможність / М.М. Берест, М.В. Водолажченко // Детермінанти та імперативи розвитку фінансової архітектури України : збірник матеріалів Міжнародної науково-практичної інтернет-конференції, 22 квітня. – Луцьк, 2021 [Електронний ресурс]. – Режим доступу : http://surl.li/pwqlgw.

Гербич Л. Кредитоспроможність сільськогосподарських підприємств / Л.Гербич, Л.Нетребчук // Scientia Fructuosa. – 2020. – Т. 133, № 5. – С. 88–101 [Електронний ресурс]. – Режим доступу : https://journals.knute.edu.ua/scientia-fructuosa/article/view/752.

Кравчук А.В. Ліквідність і платоспроможність підприємства / А.В. Кравчук, Н.В. Трусова [Електронний ресурс]. – Режим доступу : http://elar.tsatu.edu.ua/bitstream/123456789/14780/1/03.pdf.

Кубецька О.М. Ліквідність і платоспроможність підприємства : монографія / О.М. Кубецька, Т.М. Остапенко. – Льотна академія Національного авіаційного університету, 2022. – 360 с. [Електронний ресурс]. – Режим доступу : http://www.ndekc.lviv.ua/pdf/17.pdf#page=361.

Літвінчук В.В. Управління кредитоспроможністю підприємства: обліковий аспект формування показників та ризики управлінського обліку боржників банку / В.В. Літвінчук, О.В. Панічук // Ефективна економіка. – 2023. – № 8 [Електронний ресурс]. – Режим доступу : https://www.nayka.com.ua/index.php/ee/article/view/2023/2046.

Методичні рекомендації з аналізу і оцінки фінансового стану підприємств / Центральна спілка споживчих товариств України. – 2006 [Електронний ресурс]. – Режим доступу : https://zakon.rada.gov.ua/rada/show/v0006626-06#Text.

Міжнародний стандарт бухгалтерського обліку 1 (МСБО 1). Подання фінансової звітності [Електронний ресурс]. – Режим доступу : https://zakon.rada.gov.ua/laws/show/929_013#Text.

Мороз Ю.Ю. Формування платіжних активів при оцінюванні кредитоспроможності підприємства: визнання та обліково-аналітичний аспект / Ю.Ю. Мороз, О.В. Панічук // Інвестиції: практика та досвід. – 2023. – № 23 [Електронний ресурс]. – Режим доступу : https://nayka.com.ua/index.php/investplan/article/view/1320.

Новіченко Л. Платоспроможність суб’єкта господарювання: сутність, економічний аналіз та напрями підвищення / Л.Новіченко // Наукові перспективи. – 2022. – № 3 (21).

Академічний тлумачний словник української мови : офіційний сайт [Електронний ресурс]. – Режим доступу : https://sum.in.ua/.

Державна служба статистики України : офіційний сайт [Електронний ресурс]. – Режим доступу : https://www.ukrstat.gov.ua/.

Погріщук Г.Б. Кредитоспроможність позичальника: зміст і критерії оцінки / Г.Погріщук, Р.Волощук // Актуальні проблеми розвитку економіки регіону. – 2020. – Вип. 17, Т. 1. – С. 191–204.

Про кредитування : Положення НБУ № 54 від 18.02.2004 р. [Електронний ресурс]. – Режим доступу : https://zakon.rada.gov.ua/laws/show/v0246500-95#Text.

Положення про визначення банками України розміру кредитного ризику за активними банківськими операціями : Постанова НБУ № 351 від 30.06.2016 р. [Електронний ресурс]. – Режим доступу : https://zakon.rada.gov.ua/laws/show/v0351500-16#Text.

Соколова Л.В. Визначення дефініції категорії «платоспроможність підприємства» / Л.В. Соколова, М.В. Салай // Сучасні стратегії економічного розвитку: наука, інновації та бізнес-освіта : матеріали ІІ Міжнар. наук.-практ. конф., 2 листопада ; за заг. ред. Т.В. Полозової та ін. – Х. : ХНУРЕ, 2021. – С. 164–166.

Цивільний кодекс України // Документ № 435-IV від 16.01.2003 р. / Верховна Рада України [Електронний ресурс]. – Режим доступу : https://zakon.rada.gov.ua/laws/show/435-15#Text.

Шуміло О. Суть поняття «платоспроможність» підприємства / О.Шуміло, Г.Рубашенко // Theoretical Foundations of Modern Science and Practice : The XIth International scientific and practical conference, 06–07 April. – Melbourne, Australia, 2020. – 516 с. [Електронний ресурс]. – Режим доступу : http://surl.li/tvfqlc.