Хеджування справедливої вартості із використанням свопів: облік за МСФЗ

Автор(и)

  • Вікторія Самвелівна Амбарчян Київський національний економічний університет імені Вадима Гетьмана, Ukraine https://orcid.org/0000-0003-3871-5135

DOI:

https://doi.org/10.26642/ema-2019-4(90)-133-140

Ключові слова:

облік хеджування, процентний своп, валютний своп, хеджування справедливої вартості

Анотація

Стаття присвячена дослідженню методики обліку хеджування ризиків зміни процентних ставок та валютних курсів за операціями з фінансовими інструментами банків із застосуванням процентних і валютних свопів. Розглянуто економічну суть операцій хеджування, поняття та механізм виконання своп-контрактів. Проаналізовано рекомендації МСФЗ 9 щодо обліку хеджування справедливої вартості, а саме: кваліфікаційні критерії обліку хеджування, оцінку ефективності хеджування, вимоги до обліку хеджування справедливої вартості. В результаті дослідження представлено методику розрахунку справедливої вартості процентного свопу на обмін грошовими потоками за фіксованою та плаваючою процентними ставками. Розглянуто методику оцінки справедливої вартості процентних і валютних свопів за методом вартості облігацій: справедлива вартість свопу визначається як різниця між теперішньою вартістю облігацій з фіксованою ставкою за весь період визнання та справедливою вартістю облігацій з плаваючою cтавкою за поточний період. Отримані розрахунки справедливої вартості пояснюють механізм компенсації змін справедливої вартості об’єкта хеджування зворотніми змінами справедливої вартості інструмента хеджування. Розкрито процедури обліку хеджування справедливої вартості фінансового зобов’язання з фіксованою процентною ставкою, що оцінюється за справедливою вартістю із відображенням результатів переоцінки в прибутках або збитках, із застосуванням процентного свопу. Автором представлено методику хеджування справедливої вартості фінансового зобов’язання із фіксованою процентною ставкою, номінованою в іноземній валюті, з використанням валютного свопу як інструменту хеджування. Запропоновані методики повністю відповідають рекомендаціям МСФЗ та можуть застосовуватися в практичній діяльності банків України.

Біографія автора

Вікторія Самвелівна Амбарчян, Київський національний економічний університет імені Вадима Гетьмана

В.С. Амбарчян

Посилання

NBU (2018), Instrukcija z buhgalters'kogo obliku operacij z pohidnymy finansovymy instrumentamy v bankah Ukrai'ny, postanova Pravlinnja, No. 153, vid 26 grudnja, [Online], available at: https://zakon.rada.gov.ua/laws/show/v0153500-18#n7

International Swaps and Derivatives Association (2019), SwapsInfo Full Year and Fourth Quarter of 2018 Review, ISDA, 6 p., [Online], available at: https://www.isda.org/a/hHiME/SwapsInfo-review-FY-2018.pdf

Ramirez, J. (2015), Accounting for derivatives: Advanced Hedging under IFRS 9, Wiley Publishers Pudstow, Cornwall, UK, 792 p.

Andrzejewski, M., Dunal, P. and Ożga, P. (2018), «True and Fair View of Derivative Instruments in Hedge Accounting Model under IFRS 9», Folia Oeconomic, Vol. 6 (339), pp. 185–201, [Online], available at: https://czasopisma.uni.lodz.pl/foe/article/view/2952

Singh, J.P. (2017), «Hedge accounting under IFRS 9: an analysis of reforms», Audit Financial, Vol. XV, No. 1 (145), pp. 103–113, [Online], available at: https://pdfs.semanticscholar.org/e278/04183c50e21e8f 583ce5df14e004889dd0bb.pdf

Kuz'mins'kyj, Ju.A. (2015), «Buhgalters'kyj oblik instrumentiv hedzhuvannja v umovah kryzovoi' ekonomichnoi' sytuacii'», Visnyk ZhDTU, No. 1 (71), pp. 280–283.

Pylypenko, L.M. (2016), «Buhgalters'kyj oblik deryvatyviv ta i'h reprezentacija u finansovij zvitnosti», Ekonomichnyj chasopys, Vol. 156, Issue 1–2, pp. 116–120.

Oliynyk, O.V. and Ksendzuk, V.V. (2015), «Methodical Support for Accounting of Operations with Hedging Instruments and Items», Accounting and Finance, No. 4 (70), pp. 29–37.

Financial Accounting Standards Board (2017), Derivatives and Hedging (Topic 815), Targeted Improvements to Accounting for Hedging Activities Accounting Standards Update, No. 12, 405 p., [Online], available at: https://fasb.org/jsp/FASB/Document_C/DocumentPage?cid=1176169282347&acceptedDisclaimer =true

The International Financial Reporting Standards Foundation (2014), International Financial Reporting Standard 9 «Financial Instruments», 235 p., [Online], available at: https://www.ifrs.org/issued-standards/list-of-standards/ifrs-9-financial-instruments

##submission.downloads##

Опубліковано

2020-01-24

Як цитувати

Амбарчян, В. С. (2020). Хеджування справедливої вартості із використанням свопів: облік за МСФЗ. Економіка, управління та адміністрування, (4(90), 133–140. https://doi.org/10.26642/ema-2019-4(90)-133-140

Номер

Розділ

ОБЛІК І ОПОДАТКУВАННЯ